QUERCUS Obligacji Skarbowych

Doel en beleggingsaanpak uit het eigen document

Waardegroei op middellange termijn via vooral overheidsschuld, relatief aan Treasury Bond Spot Poland. Het fonds garandeert geen rendement of outperformance.

Volgens het eigen A-document bedraagt het gezamenlijke belang in schuldinstrumenten uitgegeven, gewaarborgd of gegarandeerd door de Poolse staat, NBP, EU-lidstaten of hun centrale overheden/centrale banken, of OECD-landen minstens 80% van het nettofondsvermogen. Dit betreft een beleidsminimum met nettofondsvermogen als noemer, geen actuele portefeuilleweging en geen harde ondergrens voor uitsluitend Poolse staatsobligaties. Ook overige schuldinstrumenten, deposito’s en participaties in schuldfondsen zijn toegestaan. De modified duration van de portefeuille kent volgens dit eigen KID geen beperking; de grens van twee jaar van het andere kortlopende Quercus-fonds wordt niet overgenomen. Terugkooptransacties kunnen de marktblootstelling boven het fondsvermogen brengen; derivaten kunnen valuta- en renterisico afdekken. Het fonds verklaart uitdrukkelijk geen geldmarktfonds onder Verordening 2017/1131 te zijn. Het is een alternatief SFIO met een waarschuwing voor een complex product; een SFDR-artikel wordt in dit eigen KID niet vermeld.

Treasury Bond Spot Poland is de eigen maatstaf voor het relatieve rendementsdoel en voor de prestatievergoeding. Dit bevestigt geen passieve indexreplicatie.

Aanbevolen beleggingsduur

1 jaar

Uitkeringsbeleid

Het eigen A-document sluit dividenduitkeringen uit; alle inkomsten worden herbelegd.

De grafische en geschreven SRI zijn beide 3 van 7 bij één jaar aanhouden. Het belangrijkste beschreven marktrisico is een waardedaling bij stijgende rente; de onbegrensde modified duration kan de rentegevoeligheid vergroten. Ook niet-overheidsschuld, krediet, tegenpartijen, valuta en hefboomwerking kunnen verlies veroorzaken. Niet ieder operationeel of onverwacht risico staat in de indicator. Geen kapitaalbescherming of beleggerscompensatie; gedeeltelijk of volledig verlies blijft mogelijk.

Terugkoop- en omwisselverzoeken kunnen op waarderingsdagen met een gewone beurszitting in Warschau worden ingediend bij de beheerder of distributeurs. Het compartiment is voor onbepaalde tijd opgericht en heeft geen vaste vervaldag. Het kan onder de genoemde voorwaarden worden geliquideerd als het nettofondsvermogen onder 2 miljoen PLN komt, maar wordt niet automatisch beëindigd. Nederlandse verkrijgbaarheid is niet bevestigd.

Eigen Nederlandse samenvatting. Het PDF noemt klasse A expliciet. De oorspronkelijke API-opgave blijft onder bronlabel A bewaard. Deze gecontroleerde koppeling geldt voor de genoemde documentklasse; andere klassen krijgen haar niet automatisch.

Eigen documentopgave: kosten, risico en benchmark

KID van 10 april 2026 bij de expliciet gecontroleerde documentklasse A in PLN. De kosten hieronder zijn afzonderlijke brontarieven en ramingen; ze vormen geen volledig kostentotaal of actuele TER.

Risico-indicator

3 van 7

Beheer- en overige lopende kosten

1,29%

Transactiekosten

0,56%

Instapkosten volgens de bronopgave

1%

Uitstapkosten volgens de bronopgave

0%

Prestatiekosten volgens de bronopgave

De bron markeert prestatiekosten; controleer de eigen toelichting.

Benchmarkopgave in de oorspronkelijke taal

Treasury Bond Spot Poland

Toelichting prestatiekosten uit de bron

0,00% wartości Twojej inwestycji rocznie. Są to szacunkowe opłaty uzależnione od wyników Subfunduszu. Faktyczna kwota będzie różna w zależności od wyników inwestycji. Powyższe oszacowanie zagregowanych kosztów obejmuje średnią z ostatnich 5 lat. Od 1.04.2022 r. do obliczania opłaty za wyniki stosuje się model w odniesieniu do benchmarku - indeksu Treasury Bond Spot Poland. Stawka opłaty wynosi 20%. Opłata może być pobrana w sytuacji osiągania relatywnie wyższej stopy zwrotu od benchmarku. Opłata pobierana jest raz w roku. Opłata może zostać pobrana także w przypadku nominalnej straty po pokonaniu benchmarku.

De eigen prestatiekostenraming is afgerond 0,00% van de belegging per jaar over gemiddeld vijf jaar, met een gedrukt voorbeeldbedrag van 0 PLN. Dit sluit de contractuele vergoeding niet uit: sinds 1 april 2022 noemt de bron een tarief van 20% tegenover Treasury Bond Spot Poland, eenmaal per jaar te heffen bij relatief beter rendement, ook bij een nominaal verlies wanneer de benchmark slechter presteert. Er is geen vrijstelling of afschaffing afgeleid uit de nulraming. Het eenmalige voorbeeld van 50.000 PLN noemt maximaal 1,00% instapkosten voor dit bedrag (500 PLN), 645 PLN beheer-/overige kosten en 280 PLN transactiekosten; een universeel tarief voor andere bedragen is niet afzonderlijk bevestigd. Totale kosten na één jaar zijn gedrukt als 1.425 PLN en het kosteneffect als 2,9%. De gematigde scenariotabel toont 51.550 PLN en 3,1% netto; de afzonderlijke kostentoelichting noemt 1,9% bruto en −1,0% netto. Deze verschillende gedrukte scenarioaannames worden niet tot één rendement herleid. Geen van deze bedragen is een NAV of voorspelling. Er is geen uitstapvergoeding; omwisseling kan het verschil tussen het doel- en broninstaptarief voor de orderwaarde meebrengen.

De geraamde jaarlijkse prestatiekosten in dit KID zijn 0%, gebaseerd op het gemiddelde van 5 jaar. Dit is geen vast vergoedingstarief; de werkelijke kosten hangen van de resultaten af.

Deze toelichting geldt voor de afzonderlijk gecontroleerde documentklasse en de genoemde documentdatum. Aanvullende bank- of brokerkosten zijn hiermee niet bevestigd.

Oorspronkelijk document gecontroleerd 28 oktober 2026.